沉寂已久的P2P，又突然以另一種意想不到的形式回到公眾視野了。2018年全國P2P坍塌式暴雷，平臺(tái)老板“跑路”“判刑”的消息一時(shí)間你方唱罷我登場(chǎng)。當(dāng)年的某凰金融、某租寶、某信貸等赫赫有名的網(wǎng)貸平臺(tái)傳出的消息無非兩類——查封或跑路，這幾年里“P2P”這個(gè)詞仿佛已經(jīng)消失在公眾視野。

P2P上一次在官方政策性文件、報(bào)告中出現(xiàn)還是2022年2月，彼時(shí)中國人民銀行發(fā)布了《2021年第四季度中國貨幣政策執(zhí)行報(bào)告》，在報(bào)告里提及一句“我國P2P網(wǎng)貸平臺(tái)已經(jīng)全部退出經(jīng)營”。

沉寂已久后，P2P一詞又一次在人民銀行的工作會(huì)議中。今年8月2日人民銀行上?？偛吭谄?024年下半年工作會(huì)議中提到“要有效防范化解金融風(fēng)險(xiǎn)。加強(qiáng)重點(diǎn)領(lǐng)域風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)，穩(wěn)妥推進(jìn)機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)化解，配合推動(dòng)P2P網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)存量業(yè)務(wù)化解。”

一、時(shí)隔多年，央行重提“P2P存量業(yè)務(wù)化解”

這是時(shí)隔多年央行再次提及“P2P”問題。對(duì)于會(huì)議里提到的“配合推動(dòng)P2P網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)存量業(yè)務(wù)化解”，有三個(gè)問題值得關(guān)注：第一，配合誰？第二，存量還有多少？第三，對(duì)于其中還未涉刑的P2P網(wǎng)貸平臺(tái)，會(huì)不會(huì)“翻舊賬”進(jìn)行偵查？

尤其第三個(gè)問題格外重要。P2P網(wǎng)貸平臺(tái)在宣布清退公告后，每隔一段周期就出現(xiàn)一波輿情。為了確保出借人情緒穩(wěn)定，通常各方都會(huì)給P2P平臺(tái)實(shí)控人施加壓力，隨著時(shí)間線拉長(zhǎng)（2018年左右集中暴雷，到如今已有五六年時(shí)間），催收工作難度越來越大，回款逐漸減少，由于進(jìn)入公共池子里的資金流減少，P2P存量業(yè)務(wù)化解難度會(huì)越來越大。各地負(fù)責(zé)處置化解P2P存量風(fēng)險(xiǎn)的部門不會(huì)坐視不理，在暴雷之初，辦案機(jī)關(guān)會(huì)將P2P平臺(tái)實(shí)控人和出借人委員會(huì)代表聚集到一起，形成一個(gè)要求實(shí)控人承擔(dān)連帶賠償責(zé)任的還款計(jì)劃。這一還款計(jì)劃順利執(zhí)行化解風(fēng)險(xiǎn)也便罷了，但有相當(dāng)一部分在幾年之后就會(huì)出現(xiàn)僵局。一旦實(shí)控人失約，就會(huì)導(dǎo)致出借人群體的情緒波動(dòng)，而這種波動(dòng)超越一定范圍辦案機(jī)關(guān)就會(huì)當(dāng)機(jī)立斷刑事立案。

而如今，央行重提“存量業(yè)務(wù)化解”是否意味著要加速清退？若果真如此，則勢(shì)必會(huì)出現(xiàn)實(shí)控人失約的情形，辦案機(jī)關(guān)即刻進(jìn)行刑事立案的可能性就變得極大。當(dāng)然，刑事立案并不意味著立刻抓人。實(shí)際上，在這類涉及存量業(yè)務(wù)化解的P2P案中，辦案機(jī)關(guān)都會(huì)給P2P實(shí)控人和高管一定時(shí)間繼續(xù)籌措資金、化解風(fēng)險(xiǎn)。在漫長(zhǎng)的偵查期，尚未被羈押的犯罪嫌疑人中核心高管還在負(fù)責(zé)催收等工作，而其他員工退出工資獎(jiǎng)金等收入后，往往重新尋找下一份工作并隨時(shí)配合調(diào)查。此時(shí)一旦再次出現(xiàn)輿情，嫌疑人還是會(huì)被逐步刑事羈押，最終風(fēng)險(xiǎn)化解以P2P平臺(tái)實(shí)控人、高管和核心員工身陷囹圄為終結(jié)。

二、P2P非吸案翻舊賬，應(yīng)當(dāng)如何應(yīng)對(duì)？

可以肯定的是央行這次重提“配合推動(dòng)P2P網(wǎng)貸機(jī)構(gòu)存量業(yè)務(wù)化解”并不是孤例。近年“持續(xù)防范化解重點(diǎn)領(lǐng)域金融風(fēng)險(xiǎn)”一直是金融監(jiān)管領(lǐng)域的重中之重，“高壓之下，必有刑案”是屢被驗(yàn)證的規(guī)律，翻找近兩年的非法吸收公眾存款罪、集資詐騙罪的判決書可以發(fā)現(xiàn)，很多案子都是2017、2018年的舊案卻在近期集中爆發(fā)，可以預(yù)見，圍繞非吸舊案的刑事案件在未來會(huì)越來越多。

“翻舊賬”趨勢(shì)之下，P2P從業(yè)者應(yīng)當(dāng)如何應(yīng)對(duì)？負(fù)責(zé)任地說，并非所有的P2P網(wǎng)貸平臺(tái)都涉嫌非法集資。長(zhǎng)期以來，司法實(shí)務(wù)界和互聯(lián)網(wǎng)金融圈存在著一種所謂的“共識(shí)”，認(rèn)為P2P暴雷以后，但凡實(shí)控人無力償還就會(huì)定非法吸收公眾存款罪乃至集資詐騙罪。

然而作為律師，我們必須實(shí)事求是地對(duì)待網(wǎng)貸平臺(tái)，即使在持續(xù)防范化解重點(diǎn)領(lǐng)域金融風(fēng)險(xiǎn)的政策背景下，依然不能一概而論。筆者研讀了部分無罪案例，結(jié)合辦案經(jīng)驗(yàn)，在“翻舊賬”的情勢(shì)下，為網(wǎng)貸平臺(tái)實(shí)控人和員工一些僅供參考的法律建議。

1.明確自身為信用中介還是信息中介

當(dāng)事人為是信用中介還是信息中介是辦案機(jī)關(guān)比較關(guān)注的核心問題，具體而言重點(diǎn)會(huì)考察兩個(gè)點(diǎn)：一是資金池，二是虛假標(biāo)。對(duì)于前者，明暗資金池都涵蓋其中；對(duì)于虛假標(biāo)，有無真實(shí)借款人、借款用途等都需要考慮。若超越信息中介，已成為信用中介，則非吸罪名很難擺脫，此時(shí)能做的就是積極退賠，即時(shí)固定自己罪輕的證據(jù)，盡量提早預(yù)約律師為后續(xù)可能出現(xiàn)的羈押等情況做準(zhǔn)備。

2.明確自身是否違反《商業(yè)銀行法》

經(jīng)過近年來的普法下，從業(yè)者往往已熟知非法吸收公眾存款罪應(yīng)當(dāng)有“非法性”這一要求。

非法性違反的國家金融管理法規(guī)準(zhǔn)確來說指《商業(yè)銀行法》第11條，即“未經(jīng)國務(wù)院銀行監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)，任何單位和個(gè)人不得從事吸收公眾存款等商業(yè)銀行業(yè)務(wù)”。此時(shí)需要注意，應(yīng)當(dāng)將銀行存款與P2P民間借貸信息撮合區(qū)分開來，網(wǎng)貸沒有留下資金歸為己有（涉及上一個(gè)資金池問題），因此在沒有明暗資金池的情形下，單純地提供外圍服務(wù)信息撮合業(yè)務(wù)不能夠算是違反《商業(yè)銀行法》第11條，不具有非法性。

3.利誘性的判斷應(yīng)當(dāng)實(shí)事求是

部分辦案機(jī)關(guān)認(rèn)為，只要合同上寫著利息年化XX%或者網(wǎng)頁宣傳為預(yù)期收益率如何如何就構(gòu)成利誘性，但這并不準(zhǔn)確。僅有出借人和借款人借貸合同。或與平臺(tái)之三方合同約定的利息與期限，不能認(rèn)定為P2P網(wǎng)貸平臺(tái)已作出了承諾。當(dāng)然，此處應(yīng)排除網(wǎng)貸平臺(tái)自融或者變相自融的情形，如果借款方本身就是P2P及其關(guān)聯(lián)公司，則只要合同約定利息即滿足利誘性要求。

4.高管、員工應(yīng)當(dāng)退還工資提成等違法所得

若公司相應(yīng)人員已經(jīng)涉及非法吸收公眾存款罪，在證據(jù)確鑿的基礎(chǔ)上，高管和員工最好的出路必定為認(rèn)罪認(rèn)罰。如果希望取保候?qū)徎蛘邚妮p、減輕處理，退回違法所得是必要的，底層員工起碼退回全部違法所得（工資與提成），而無論案發(fā)過去多長(zhǎng)時(shí)間。

三、結(jié)語

P2P時(shí)隔多年再次被金融監(jiān)管部門視為重點(diǎn)問題，在“翻舊賬”的大潮之下，過去和現(xiàn)在的網(wǎng)貸從業(yè)者都需要做好法律知識(shí)儲(chǔ)備，了解法律流程，備好法律“金馬甲”，依法面對(duì)監(jiān)管。

作者介紹：

肖颯律師團(tuán)隊(duì)，由北京大成律師事務(wù)所高級(jí)合伙人肖颯牽頭，在數(shù)字資產(chǎn)、數(shù)據(jù)合規(guī)、金融科技等民商事業(yè)務(wù)領(lǐng)域，以及刑事合規(guī)、反腐敗和反商業(yè)賄賂、網(wǎng)絡(luò)安全犯罪等刑事業(yè)務(wù)領(lǐng)域有豐富的法律服務(wù)經(jīng)驗(yàn)。

團(tuán)隊(duì)負(fù)責(zé)人肖颯，系北京大成律師事務(wù)所高級(jí)合伙人，北京市律師協(xié)會(huì)數(shù)字經(jīng)濟(jì)與人工智能領(lǐng)域法律專業(yè)委員會(huì)副主任、法學(xué)博士、仲裁員，擅長(zhǎng)數(shù)據(jù)合規(guī)、數(shù)字經(jīng)濟(jì)、刑事辯護(hù)、刑事合規(guī)、金融科技領(lǐng)域法律服務(wù)，曾代理國內(nèi)NFT第一案二審、河南村鎮(zhèn)銀行系列案件，并為大型企業(yè)提供科技創(chuàng)新業(yè)務(wù)合規(guī)、金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)合規(guī)法律服務(wù)。擔(dān)任北京大學(xué)法學(xué)院法律碩士研究生實(shí)踐指導(dǎo)老師、中國人民大學(xué)法學(xué)院法碩實(shí)務(wù)導(dǎo)師、中國政法大學(xué)法律碩士學(xué)院兼職導(dǎo)師等職務(wù)。榮登2023《中國知名企業(yè)法總推薦的律師》推薦名錄、2024《中國知名企業(yè)法總推薦的優(yōu)秀律師&律所》推薦名錄年度客戶精選律師。