2月10日，裕太微電子股份有限公司（下稱“裕太微”，SH:688515）在上海證券交易所上市。本次上市，裕太微的發(fā)行價(jià)為92元/股，發(fā)行2000萬(wàn)股，發(fā)行市盈率不適用，發(fā)行后總股本8000萬(wàn)股。

根據(jù)計(jì)算，裕太微的募資總額約為18.40億元，扣除發(fā)行費(fèi)用后的募資凈額約為16.72億元。據(jù)貝多財(cái)經(jīng)了解，裕太微上市首日的開(kāi)盤(pán)價(jià)為260元/股，較發(fā)行價(jià)上漲182.60%，收?qǐng)?bào)132.48元/股，漲幅為152.70%，總市值約為185.98億元。

據(jù)招股書(shū)介紹，裕太微專注于高速有線通信芯片的研發(fā)、設(shè)計(jì)和銷(xiāo)售。據(jù)介紹，裕太微的產(chǎn)品應(yīng)用范圍涵蓋信息通訊、汽車(chē)電子、消費(fèi)電子、監(jiān)控設(shè)備、工業(yè)控制等眾多市場(chǎng)領(lǐng)域。

天眼查信息顯示，裕太微成立于2017年，位于江蘇省蘇州市，前稱包括蘇州裕太車(chē)通電子科技有限公司等。目前，該公司的注冊(cè)資本為6000萬(wàn)元，法定代表人為歐陽(yáng)宇飛，股東包括史清、歐陽(yáng)宇飛、哈勃投資、元禾璞華。

裕太微在招股書(shū)中表示，該公司目前已有商規(guī)級(jí)、工規(guī)級(jí)、車(chē)規(guī)級(jí)等不同性能等級(jí)，以及百兆、千兆等不同傳輸速率和不同端口數(shù)量的產(chǎn)品組合可供銷(xiāo)售，可滿足不同終端客戶各種場(chǎng)合的應(yīng)用需求。

2019年、2020年和2021年，裕太微的營(yíng)收分別為132.62萬(wàn)元、1295.08萬(wàn)元和2.54億元，凈利潤(rùn)分別為-2748.99萬(wàn)元、-4037.71萬(wàn)元和-46.25萬(wàn)元，扣非后凈利潤(rùn)分別為-3035.99萬(wàn)元、-4419.36萬(wàn)元和-937.06萬(wàn)元

2022年上半年，裕太微的營(yíng)收為1.92億元，凈利潤(rùn)為1532.17萬(wàn)元，扣非后凈利潤(rùn)為965.28萬(wàn)元。貝多財(cái)經(jīng)發(fā)現(xiàn)，裕太微在2019年、2020年至2021年均處于虧損狀態(tài)，后于2022年上半年扭虧為盈。

裕太微在招股書(shū)中表示，該公司所處的集成電路設(shè)計(jì)行業(yè)是典型的高研發(fā)投入領(lǐng)域，前期需要大額的研發(fā)投入實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品的商業(yè)化，該公司2017年成立，成立時(shí)間尚短，需要大額研發(fā)投入保證技術(shù)的積累和產(chǎn)品的開(kāi)發(fā)，因此處于虧損狀態(tài)。

據(jù)介紹，由于裕太微部分產(chǎn)品在2022年上半年的量產(chǎn)流片因疫情原因推遲回片，該等產(chǎn)品預(yù)計(jì)在2022年下半年回片后將發(fā)生較大流片費(fèi)用，且其為加速豐富產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，擴(kuò)大研發(fā)人員規(guī)模，該公司研發(fā)費(fèi)用預(yù)計(jì)大幅上漲。因此，裕太微預(yù)計(jì)2022年全年仍將小幅虧損。

報(bào)告期內(nèi)，裕太微的芯片產(chǎn)品銷(xiāo)售收入占主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的比例分別為67.71%、93.08%、98.07%及99.91%。目前，該公司主要銷(xiāo)售產(chǎn)品集中在百兆和千兆的產(chǎn)品，車(chē)規(guī)級(jí)芯片仍處于市場(chǎng)開(kāi)拓期，但2.5GPHY芯片、車(chē)載千兆芯片、交換芯片和網(wǎng)卡芯片尚未實(shí)現(xiàn)銷(xiāo)售。

報(bào)告期內(nèi)，裕太微的研發(fā)投入分別為1957.97萬(wàn)元、3211.31萬(wàn)元、6626.74萬(wàn)元和5438.96萬(wàn)元。截至2022年6月30日，該公司已擁有專利27項(xiàng)，其中發(fā)明專利16項(xiàng)，擁有集成電路布圖設(shè)計(jì)26項(xiàng)。

而智慧芽數(shù)據(jù)顯示，裕太微共有73項(xiàng)專利申請(qǐng)信息，其中發(fā)明專利61項(xiàng)，占比83.56%。通過(guò)算法分析，該企業(yè)的專利布局主要專注在通信技術(shù)、接收端、輸出端、有線通信、輸入端等技術(shù)領(lǐng)域。

另?yè)?jù)招股書(shū)披露，裕太微2022年1-9月（前三季度）的營(yíng)收為2.99億元，較2021年同期的1.42億元增長(zhǎng)111.14%；凈利潤(rùn)761.78萬(wàn)元，2021年同期的凈虧損為586.48萬(wàn)元；扣非后凈虧損178.85萬(wàn)元，2021年同期的凈虧損為975.66萬(wàn)元。

裕太微在招股書(shū)中表示，該公司2022年7-9月（第三季度）歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)有所下降，主要系公司當(dāng)期多款新產(chǎn)品量產(chǎn)回片、IP攤銷(xiāo)及擴(kuò)展研發(fā)人員規(guī)模導(dǎo)致當(dāng)期研發(fā)費(fèi)用大幅提高所致。

同時(shí)，裕太微預(yù)計(jì)該公司2022年?duì)I收4.00億元至4.21億元，同比增長(zhǎng)57.60%至65.51%；預(yù)計(jì)2022年歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)金額為-208.92萬(wàn)元至647.00萬(wàn)元；扣非凈利潤(rùn)金額為-1227.84萬(wàn)元至-371.92萬(wàn)元。

本次上市前，裕太微無(wú)控股股東，實(shí)際控制人為歐陽(yáng)宇飛和史清，其中史清直接持股16.5514%，歐陽(yáng)宇飛直接持股12.2424%。同時(shí)，歐陽(yáng)宇飛系瑞啟通普通合伙人，瑞啟通持有裕太微13.5152%股權(quán)。因此，歐陽(yáng)宇飛合計(jì)控制裕太微25.7576%股份。

據(jù)招股書(shū)披露，歐陽(yáng)宇飛及史清直接持股及通過(guò)瑞啟通合計(jì)控制裕太微42.309%的股權(quán)。另?yè)?jù)介紹，裕太微實(shí)際控制人歐陽(yáng)宇飛、史清及其一致行動(dòng)人瑞啟通、唐曉峰合計(jì)控制該公司49.3430%股權(quán)。

此外，華為旗下哈勃科技持股9.2897%，李海華持股8.2757%，唐曉峰持股7.0340%，鼎福投資持股3.6826%，元禾璞華、匯琪創(chuàng)投均分別持股3.3868%，光谷烽火持股2.9027%，中移基金持股2.2000%，正軒投資、上海璇立均分別持股2.1592%。

同時(shí)，諾瓦星云持股1.916%，聚源鑄芯持股1.4516%，喬貝京宸持股1.3555%，高赫男持股1.2012%，海望基金、小米基金均分別持股1.0000%，匯川技術(shù)、航投觀睿致賽、沃賦創(chuàng)投、天創(chuàng)和鑫、高創(chuàng)創(chuàng)投均分別持股0.9580%，啟鷺投資持股0.5000%